Про що свідчать фінпоказники ПриватБанку
Націоналізація ПриватБанку стала без перебільшення шоком не тільки для фінансового ринку, а й для всього українського суспільства.
І навіть при тому, що про можливість такого кроку чутки з різним ступенем інтенсивності ходили останні півтора року, остаточне рішення влади мало вибуховий ефект. Тепер же стає очевидним, що передумови до переходу в держвласність найбільшої приватної фінустанови країни виникли не вчора. Проаналізувати в цьому контексті поведінку клієнтів ПриватБанку за останні десять років пропонує Анатолій Дробязко, експерт ДННУ «Академія фінансового управління».
У банківських колах довго ходили розмови, що обмеження на зняття готівки в касах банків по завершенню депозитних договорів ─ захід, впроваджений виключно під «Приват». Уже давно багато банків могли обслуговувати своїх клієнтів у нормальному режимі, і саме те, що в банк можна було принести валюту на депозит, а потім забирати її тижнями «по чайній ложці», не йшло на користь ринку.
Депозити і кредити фізичних осіб у гривні
Базою для кредитування ПриватБанком фізичних осіб у гривні були ресурси фізичних осіб. Банк збудував на споживчих кредитах один із найкращих у країні бізнесів, створивши сучасну інфраструктуру, включаючи власне бюро кредитних історій і колекторські організації. На графіку нижче видно, що починаючи з 2010 року, проводячи агресивну політику на ринку депозитів фізичних осіб, банк збільшував розрив між обсягами портфелів.
Динаміка кредитного і депозитного портфеля фізичних осіб ПриватБанку в гривні
за період з 2007 до 2016 року (млрд грн)
Найбільш агресивна політика залучення коштів населення в гривні припадає на 2013 і 2015 роки, при заморожуванні кредитного портфеля приблизно на одному рівні. Можна сказати, що нові кредити видавалися в обсягах повернення старих. На момент заходу в банк нової адміністрації розрив між двома портфелями досяг 45 млрд грн, з яких 20 млрд грн припадає на останні два роки. Звідси видно, що поточні «дірки» гривневої ліквідності банк закривав за рахунок ресурсів населення.
Згідно з офіційною статистикою банку, прострочена та сумнівна в частині повернення заборгованість за кредитами фізичних осіб була на рівні 10,2%. Тому в цьому сегменті новому керівництву необхідно перекривати касовий розрив орієнтовно в 50 млрд грн.
Депозити і кредити фізичних осіб у валюті
До заборони кредитування фізичних осіб у валюті (2009 рік) основним джерелом ресурсів були депозитні залучення, і ці портфелі були еквівалентні. Незважаючи на згортання валютного кредитування, в період з 2010 по 2014 рік банк агресивно залучав з ринку на валютні депозити більше $4 млрд (в тому періоді необхідно було розраховуватися за міжнародними позиками), з яких у період останньої кризи $3 млрд повернув вкладникам, бо успішно провів реструктуризацію.
Динаміка кредитного і депозитного портфеля фізичних осіб ПриватБанку в валюті
за період з 2007 до 2016 року (еквівалент $ млрд)
Можна припустити, що в сегменті валютних кредитів якість портфеля гірша, тому що нових кредитів вже майже вісім років видавати не можна було, а якість старого портфеля зазвичай погіршується. Розрив між зобов’язаннями банку і його активами знаходиться на рівні $2,8 млрд, які перейшли в корпоративний сегмент.
Депозити і кредити юридичних осіб у гривні
За 2016 рік кредитний портфель ПриватБанку в гривні виріс більше ніж на 60 млрд грн і досяг рівня 162 млрд грн. При цьому залишки на рахунках суб’єктів господарювання перебувають на рівні 20 млрд грн. Це обігові кошти бізнесу, які в 2016 році мали тенденцію до зростання. ПриватБанк дійсно позиціонувався як розрахунковий банк, і основне зростання коштів юридичних осіб у банківській системі припадає саме на нього. Також видно, що протягом півтора року з моменту розвитку політичної та економічної кризи в Україні обсяг кредитного портфеля банку в гривні був стабільним, тоді як основне зростання припадає на період з 2009 по 2013 рік.
Динаміка кредитного і депозитного портфеля юридичних осіб ПриватБанку в гривні
за період з 2007 до 2016 року (млрд грн)
Депозити і кредити юридичних осіб у валюті
Розглядаючи динаміку кредитного портфеля у валюті, важко повірити, що менеджмент банку не був готовий до грудневого повороту подій. Починаючи з другого кварталу 2016 року, обсяг кредитного портфеля у валюті зменшився більш ніж на $2,5 млрд. Такі різкі розвороти можуть здійснювати тільки афілійовані з власниками банку фірми.
Динаміка кредитного і депозитного портфеля фізичних осіб ПриватБанку у валюті
за період з 2007 до 2016 року (еквівалент $ млрд)
Ми бачимо, що пасиви і активи юридичних осіб у валюті загалом ─ еквівалентні, а власники бізнесів закрили валютні зобов’язання і перейшли в гривню. Таке буває тільки тоді, коли бізнес у найближчій перспективі очікує різких девальваційних ривків. В активах банку $2,5 млрд кредитів було замінено на 67 млрд грн, що майже еквівалентно за обмінним курсом.
Висновки
Арифметика демонструє, що майже 120 млрд грн коштів із портфеля фізичних осіб ПриватБанком було вкладено в кредитування юридичних осіб. Ще 40 млрд грн отримано з інших джерел ─ міжнародні залучення або кредити рефінансування НБУ. За статистикою, яку менеджмент подавав у НБУ, у «Привата» був один із найбільш якісних кредитних портфелів, під який банк формував у 2-3 рази менше в питомій вазі резервів порівняно з іншими великими банками.
Реальна картина з резервами стане зрозуміла з річної звітності, за якою необхідно буде провести незалежний міжнародний аудит. Саме тоді й стане зрозуміло, наскільки точно відображали картину проведені НБУ стрес-тести. Новий менеджмент точно не буде формувати «липову» статистику, і остаточно стануть зрозумілі реальні збитки, які зафіксує банківська система за результатами 2016 року.
Однак графіки показують, що до згортання банку власники готувалися весь 2016 рік. Шахова партія тільки починається.
22 грудня 2016 г., 10:39
