Bloomberg: Санкции США вытеснили торговлю российским золотом из ОАЭ в Китай

Город уже давно является ключевым каналом для слитков, поступающих на материковую часть Китая – крупнейшего потребительского рынка в мире, но с апреля поставки из России резко возросли. В этом году Гонконг импортировал 68 тонн российского золота, что в четыре раза больше, чем за 2022 год.

https://www.bloomberg.com/

По словам людей, знакомых с ситуацией, перевод поставок в Гонконг был вызван санкциями США в отношении крупнейших российских золотодобытчиков, а также репрессиями со стороны Объединенных Арабских Эмиратов по поводу незаконной деятельности на своем рынке драгоценных металлов. Движение на восток отмечает проблему, с которой сталкивается Запад в сдерживании потоков ресурсов, финансирующих военную машину Кремля.

Снабжение через ОАЭ

До вторжения в Украину почти все золото, экспортированное из России, направлялось к хранилищам в Лондоне, – центру мировой торговли слитками. Но война Кремля наложила табу на российское золото в основном центре еще до того, как официальный запрет заблокировал импорт в страны "Большой семерки" и Европейский Союз.

Когда доступ российского золота в Лондон был заблокирован, первым бенефициаром стал Дубай – ключевой транзитный узел для поставок слитков на рынки Ближнего Востока и Азии. По словам людей, знакомых с ходом дискуссий, в этом году ОАЭ сохраняли нейтральную позицию, отказываясь принимать официальные меры против российского золота, несмотря на лоббирование со стороны США и Великобритании.

В 2022 году Россия поставила в ОАЭ 96,4 тонны слитков, став крупнейшим поставщиком страны. Это более чем в пять раз превышало объем экспорта через Гонконг.

Хотя в ОАЭ до сих пор нет запрета на импорт российского золота, объемы значительно упали. Частично это связано с регулятивными мерами после того, как эта ближневосточная страна была добавлена в список наблюдения Группы разработки финансовых мер по борьбе с отмыванием денег FATF.

Банковские переводы в ОАЭ подвергаются усиленному надзору, а наличные платежи контролируются через обязательную государственную базу данных, что усложнило расчеты с российскими экспортерами, говорят люди, знакомые с ситуацией. Санкции США в мае в отношении крупнейших золотодобывающих компаний России – АО "Полюс" и местного подразделения Polymetal International Plc – также произвели сдерживающий эффект, поскольку трейдеры и банки ОАЭ стали более неохотно сталкиваться с указанными организациями, говорят источники.

По предварительным данным компании ImportGenius, занимающейся отслеживанием торговли, базирующейся на данных российской таможни, за шесть месяцев до августа некоторые покупатели золота из Дубая начали перенаправлять поставки в Гонконг.

Остальные фирмы ОАЭ вообще отказались от участия. Государственная логистическая компания Transguard, входящая в состав авиакомпании Emirates Group, заявила в мае, что прекратила транспортировку российского золота.

Великобритания в ноябре ввела новый раунд санкций в отношении компаний, связанных с торговлей российским золотом, в том числе базирующейся в Дубае компании Paloma Precious DMCC, которая импортировала из страны 300 млн долларов. Фирма ранее была акционером Emirates Gold DMCC, нефтеперерабатывающего завода, исключенного из списка аккредитованных ОАЭ из-за опасений относительно его собственности.

Торговля через Китай

В то же время Китай ясно дал понять, что хочет расширить торговлю с Россией, отметив тесные связи между лидерами этих стран Си Цзиньпином и Владимиром Путиным после вторжения в Украину. Пекин оказал Москве дипломатическую и экономическую поддержку, которая помогла смягчить последствия западных санкций, а Китай сейчас является крупнейшим импортером ископаемого топлива из России.

VPower Finance Security (Hong Kong), перемещающая наличные деньги и драгоценные металлы для некоторых крупнейших финансовых учреждений Китая, является ключевым игроком в обработке недавно импортированного золота из России, показывают данные ImportGenius.

Перевод в Гонконг также способствовал росту цен на золото в Китае, по сравнению с международными, в сентябре. Это привлекло в страну слитки, создав выгодные арбитражные возможности для банков, имеющих лицензии на импорт.